上班的目的是賺錢，為什麼不直接研究賺錢？我對「努力」有了更殘酷的理解。理財聖經-3

 

前言

今天我們單元是「威利來讀書」，用讀書增加你的知識寶藏。今天題目是「上班的目的是賺錢，為什麼不直接研究賺錢？我對努力有了更殘酷的理解」，這是我們理財聖經的讀書心得三。那複利獎勵耐心，今天開始不只研究工作，試著研究錢，複利的殘酷在等你。其實我覺得這個標題對我來說，是蠻有意義的。為什麼？

大綱
1.節目開場
2.標題反問
3.不投資困境
4.銀行的定位
5.借貸是工具
6.理財的迷思
7.複利的震撼
8.收入別單押
9.重新定義努力
10.結語行動
關鍵字
#研究賺錢 #複利 #投資思維 #銀行定位 #通膨 #人力資本 #借貸工具 #長期持有 #情緒管理 #資產配置

 

因為有很多人，他努力的地方是在工作。可是你每天都在研究工作，你什麼時候研究讓錢幫你賺錢這件事呢？你看一下你的周遭朋友，是不是通常都在努力工作，而不是在研究怎麼讓錢幫你工作？好像沒有。這個讀完這本書，我們有一些重點整理。當然，其實它有一些地方就是我會去反思我過去的一些理財行為，好像有些沒有照這些原則做。其實我想這本書，它也不是說賣一個什麼華麗的績效，而是用樸實的方式來去告訴你一些真相。

殘酷真相：不投資很難致富

殘酷真相一：不投資，很難致富。我們講致富，可能是有點高大上，但是我們必須理解，如果你沒有去做投資，你大概就是一輩子靠著你的勞力在做事來賺錢，是很辛苦的一件事情。而且這件事情要知道，你是使用了你的人力資本，人力資本有一天你的體力不足了，或者是身體有疾病了，你還有辦法再獲得人力資本的這個薪水嗎？反而這才是人生當中最大的風險。

銀行是用來生存，不是用來致富

殘酷真相二：銀行是用來生存，而不是用來致富的。為什麼？因為銀行它提供了便利的安全跟便利，就是你存款300萬在裡面，這中央銀行有一個安全保障給你這300萬。但是很多人他習慣性什麼？把錢存在銀行裡面。那你是用確定性換掉可能性，你不讓錢幫你做事，而是把這個錢留在這個銀行裡面會覺得說，我越存越多錢，感覺好像自己很有錢了，就有一種心態上的安定感。可是實際上應該是要讓你的錢放在投資裡面，它才會有不斷的動能起來，讓你的錢流動起來，這才是在投資理財裡面很重要的一件事情。

所以作者說銀行裡面，只留兩個月生活費就足夠，剩下錢他必須要去有更有效率的地方。那其實你如果只存錢，其實重點還是在於說，通膨是很殘酷的一件事，你不早點開始就把最值錢的東西時間給浪費掉了。

舉債不是禁忌，是工具

關於舉債：它不是禁忌，而是一個工具。其實它也不是什麼禁忌，重點是借貸它不是一個原罪，也不是炫耀，它本來就是一個工具。你可以不要用，但是如果要用，你當然要先寫好worst case。這裡有兩個原則：第一個就是投資期望報酬率大於貸款利率，第二個是最壞情況底下，現金收入可以支付到本息。其實這兩件事情，就是你在做借貸投資這件事情要注意的事情。

理財不需要高深知識

拆穿理財迷思：理財其實不需高深知識。這本書其實我覺得拆穿了很多人心中的一些迷思，我覺得說理財是很專業的事，需要很高深的知識，看不完的財報跟複雜的模型。可是我認為，其實看這些投資理財的知識內容，其實重點是提升認知，不見得說那些東西是有需要到非常難的績效，而是願意說你的思維你可不可以改變。

所以要調整有三個地方：第一個是存錢轉成投資，第二個是短期投機變成長期持有。所以從我沒錢不能理財，轉成我沒開始所以一直沒錢，這兩個是一個很大的改變。所以不要老是說我沒錢所以不能理財，重點是你的認知能不能提升，於是你認知提升了之後，你就有機會這個錢就可以慢慢的逐漸增加。

把「研究工作」挪一點去研究錢

上班目的是賺錢，為什麼不直接研究賺錢。我今天就跟我兒子講，我兒子4歲，我就跟他講說爸爸教你金錢的知識，有買一些童書有在介紹錢是什麼。比如說他是為什麼以前可能以前大家用貝殼、以物易物之類的，後來大家用什麼農產品以物易物，後來用貝殼，用這些紙幣來做交換價值這件事情。原則上貨幣金錢的最主要目的，就是讓換價值這件事情變得比較便利，還有以及他就是解決別人的問題所得到的報酬。

所以你能夠解決更多的問題，你就有機會拿到更多的金錢。但是我們的教育體系告訴我們是什麼？你要努力讀書，於是你可以以後會有一個好工作，於是可以賺更多錢。可是我們必須要了解，努力有更殘酷的理解，不是書裡面的這個說的而已，重點是說你要瞭解到你努力的方向到底對還是錯，還是說其實你應該還有其他的方向。

複利真正震撼的地方

複利的震撼例子，這尤其假設一個年輕人，每個月大概只能存假設一個月只能存1200塊，你存40年了，投資報酬率20%，最後可以超過1億元，就是在書裡面的一個例子。可是我覺得震撼不是金額，重點是那個結論：大部分的錢不是存的，是複利滾出來的。

雖然看起來這個金額好像不是很多，但是因為有時間的因素關係，所以很多人在說每個月多存一點點，可是你的方向如果沒改變，你沒有改成說讓錢去投資，讓報酬率跟時間幫忙，那其實這條路一開始就選錯了。我知道有很多朋友，就甚至一些周遭的朋友，他們都是在努力的存錢，而不是在做投資這件事，就有點可惜。

別把人生壓在同一種收入

別把人生都壓在同一種收入上。我們講了上班目的是賺錢，那你為什麼不直接研究賺錢？當然大部分的人是需要上班，這也不是說叫你辭職，而是要提醒說你不要把安全感全部都寄託在看起來不會跌的地方。

我最近看一個影片，有一個分享者他就提到，你在上班這件事就好像一個長期，就等於是算是一個這個債券的概念，就利用你的人力資本來換取收入，有一定的安全感存在。但是重點是真正的安全感不是說避開一切的波動而已，你不要只想著說一個工作做到老。那重點是說，當人生出現變化的時候，也就是波動的時候，你該怎麼衝浪，該怎麼活下去，這才是大家需要思考的事情。

存款太多，是溫柔的陷阱

銀行存款太多，是一條幾乎不可能變有錢的路。書裡面對銀行存款太多，它是可以講的是毫不留情，就等於是你長期放銀行，這是一條幾乎不可能變有錢的路。為什麼你放在那裡就有通膨的問題，就是理由很直接。

現在這個世界上的，比如說我們講不要講太多，就講臺灣的利率的確是比較低，那你跟股票或房產就近年就臺灣股市是漲很多，這兩三年是漲蠻多的。那你長期來看，至少有一個8-9%，那你如果買VT有個8%，但是通貨膨脹讓你晚一點，晚一點的話反而變成買更少，享受更少，也就是貨幣你持有在手上越久它越不值錢。

所以人生也有一個時間價值，你年輕時候花錢的快樂跟年老的身體狀況早就不是同一件事情了。存錢很乖，但是它是一個溫柔的陷阱。

重新定義努力

重新定義努力。我們來講一下重新定義努力。努力這件事情你就要瞭解到說，努力很重要，但是努力只是燃料，真正決定你走多遠的，是你把燃料灌到哪個引擎裡面。

如果你把這努力全部灌進公司，但是有一個人他是跟你剛好不一樣，他當然也有上班，也有認真，但是他有撥一部分的精力灌入理解金錢跟複利，那這兩者就有差。前者活著很辛苦，後者是在跟資本成長的規則站在同一邊。我覺得這件事，在我讀完這本書的時候，是我年輕的時候沒有認知到的事情。

為什麼？因為我們在年輕的時候會認為說工時去換薪水，我們要加強自己的專業技能，所以努力這一塊往往都花在做工作這件事情上，可是對於投資複利這件事情導致花的心思沒有這麼重。雖然我們知道複利很重要，可是在投資上是不是過於保守，是不是在存款這邊是著墨比較多呢？對不對。

如果你的錢是大部分都是存在銀行，而沒有去好好去使用它，就代表什麼？不會用錢，你不會管控風險，於是你不敢做投資，那就這樣子的結果，就導致於說你的複利引擎非常的薄弱，而人生的時間持續的過去，那你到最後就發現說資本成長的速度是比較慢，而你的人力資本在逐漸的消耗當中。

為什麼？人生時間有極限，你的命也快沒了，對吧，就老年了。那誰要你上班？對吧，沒有了。所以你的資本成長是不是足以來接替你的主動收入呢？你的薪水收入呢？這就是我們要在人生中做好轉換的一個工作。

通膨的冰棒比喻

冰棒的比喻，那我最比較印象深刻的是書裡面提到一個冰棒的比喻。小時候，他說這個冰棒0.5塊，這個因為這本書很久很久以前，那隔了10年以後變成5元，所以數字看起來多10倍，但實際上買不到當年那種分量跟感覺。有時候我們會覺得以為自己在延後享受，但是是延後痛苦的感覺，這是比較貼近現實。

書裡面也不是叫你不要存錢，而是你要把銀行存款的定位清楚，要留下大概兩個月生活費跟安全緩衝。剩下的錢也不是拿去享樂，而是放進投資裡。當然我認為你要以部分來去做享受人生，這當然是合理，但是他有一個適當的這個比例，不是說全部都拿去做享受人生。

給年輕人的提醒

給年輕人的建議。現在對於現在很多年輕人來說，我看了什麼哈哈臺，就訪問年輕人，你每個月存款每個月存款怎麼花，很多人都說反正買不起房子，我就都拿去出國玩，或者是拿去就吃喝玩樂等等，反正也沒多少錢。

可是我的認為是說，其實也不是說你所有錢都拿去吃喝玩樂，而是你還是要撥一部分的錢進到投資裡面，即使他的這個分量是很小的，即使他這個金額不是很大，也搞不好一個月只能存一兩千塊。那沒有錯，但是問題是你有開始，你有進行了，那於是你就會開始建立你的投資組合，你才會去關注，那逐漸等你也許在這個主動收入的部分薪資收入這邊你有所提升的時候，自然就可以放大你的投資組合。

那甚至也許你在工作上有一個不錯的成就，你公司的這個名聲也不錯的話，換到一個不錯名聲公司，你就有機會拿到一個利息比較低的利率，於是擴大你的本金，那你的報酬不用太高了，情況底下你就有機會可以得到一個不錯的本金收入，就本金的獲利收入。

投資不難，難在違反本性

殘酷真相：投資不難，但逼你違反本性。我們理解把習慣變成存款當成數字安全感的人，其實真的很常見，但是也很真實。殘酷真相，其實投資不難，但是他是逼你違反本性。

為什麼？本能是我們希望很快就看到回報，那理性其實是要做長期複利。所以人性希望看到立刻有成果，做了就有回報，這我覺得也不奇怪，大家都是這樣。但是投資世界剛好相反，你短期可能會感覺不好受，因為你錢放進去可是你看不到報酬，但是你做的錯，短期可能覺得自己做的很聰明。

所以大多數人不是輸在不懂，而是輸在情緒，輸在半途而廢，輸在忍不住想證明自己。所以大部分人做投資會賠錢，大多都是因為情緒管控不良，因為我覺得這是人性。所以為什麼說投資不難，但是難是在逼你違反本能，你的本能想做什麼事情，其實往往那結果要變好的話，會跟你的本能是相反的。

越晚開始，複利越少

那理財界大家都喜歡談複利，但是他書裡面提到一件事情，你越晚開始，複利能幫你的就越少。什麼意思呢？這件事情是跟你的人生的生命的長度有關。

以臺灣來說，假設你活到七十幾歲也差不多了，七八十也差不多了。那假設你今年已經是中年人了，可能已經五十歲六十歲，你剩下人生時間還有多長？不長了，了不起十到二十年左右吧。十到二十年，那你說我可能活到九十歲，拜託，你活到八十歲以後，七十五歲以後搞不好身體都一堆病痛了。那個錢是幫助你延後生命沒錯，但是你也享樂不到什麼地方。

作者的觀念很直接，年輕人是理財的最大受益者，不是因為他們薪水比較高，也不是因為風險承受比較強而已，那重點是有時間，時間就是金錢。所以裡面提到就是你不要等以後賺比較多才開始，其實小錢只要時間夠長，報酬率合理，一定可以滾出驚人的成果。

其實這一句話，我也很希望送給有些看我們節目聽我們節目的年輕人，那你不要嫌說現在收入很少，反正我就跟那哈哈台年輕人一樣，就反正有錢就拿去出國玩，拿去買東西，買iPhone買手機買好一點，其實也沒有錯啦。重點是你還是要留一部分的錢是放在投資未來吧，就是你還是要放在投資這件事情上，逐漸的增加自己的財富累積，這才是一個重點。

別用陰謀論安慰自己

不要用炒作來解釋你沒有參與的財富。殘酷真相是不要用炒作來解釋你沒有參與的財富，那這是一個冷冰冰的真相宣告。你可以選擇不參與，但是你要知道代價是什麼。那世界並不公平，但如果你只是推給外在環境，你就交出了改變的權利。

就炒作股票房產，就貧富差距，中研院研究是多數人貧富差距是來自於投資股票房產。那真正的真相是財富的成長主因是擁有適當的投資標的跟長期累積，長期是一個重點。所以我們常常講說，再研究一下，這是一個拖延的這個理由啦。那本金多一點工作穩一點，其實重點是你可能會錯過時間。

那另外我們要提到，你最害怕是怕到什麼都不做，那風險本來就是沒辦法規避只能管理。但是有很多人他是兩極，要就追求安全不開始，要就是聽到高報酬就無腦衝刺，甚至是聽我們節目的朋友，你可能會覺得好像沒有很奇怪，可是很多人的想法是投資股票會賠錢會跳樓，所以就不會開始。所以你會害怕風險，於是你不願意面對風險，那才是你人生當中最大的風險啊。

降低風險的方式有幾個重點，提高報酬降低風險，分散標的、分散時機，長期持有，這是這個每個人都可以做的事情，也沒有什麼know how。長期持有不只提高報酬，也可以降低整體的損失機率。所以long term的holding，當一個holder是一個重要的事情，但是你可以通過持有ETF的方式分散標的。

用別人錢加速，但別被反殺

用別人錢加速致富。那關於用別人錢幫自己來賺錢這一段，我覺得講的是蠻誠實的啦。那你用舉債方式可以加速致富，但是他還是一個雙面刃。那也就是投資報酬率要高於借款利率，就算你遇到最壞的情況你也可以扛壓力。

但是消費型的這種負債啊，就你沒有辦法長期積累資產的這種負債，就不在他討論的範圍內。反而像房貸這種有資產做支撐，但是這個房貸他是認為是一個合理的槓桿使用方式。

那我認為他不是在反對負債，而是告訴你怎麼用負債為資產服務，而不是用負債綁架自己的現金流。如果我就常常講，如果說今天你買這間房子啊，他的現金流會吃你非常多，讓你生活非常困苦，甚至也沒有錢做投資，那他就不是一個很好的投資選項。

那如果這個房子現金流負擔的本利和是ok的，那你還有餘裕可以去做投資，那於是你在這個房地產持有的過程當中，你還可以享受資本增長的這個效果，也許你還可以去增貸啊，也許還可以做個什麼理財型貸款等等的方式來幫助你的生活。

但是如果這現金流已經過高了，那你就要特別注意，不是說我一輩子就綁在這間房子然後我什麼事都不能做，那這個房子對你來說他反而是一個很嚴重的現金流的消耗來源，要注意。

結語

人生當中不是完全不冒險，而是你要瞭解到說我要從存錢這件事情來移動到怎麼樣開始做投資，開始做複利，我們分清楚什麼是該冒險跟不該碰的風險。

所以像一些什麼賭博啊等等的，那當然期貨外匯保證金這些東西他認為是負期望報酬的，玩久一定輸。但我認為還是有厲害的人，市場上什麼人都有，還是有機會可以從這些工具賺錢，但是我們要理解，如果你今天沒有那些知識背景跟技術能力，那你大概這些就先不要研究。你可能是先從一些比較基礎的這些指數型ETF，這些甚至你買一些存股領股息的標的，都可能還比較穩一點。

所以我們必須要檢視自己，真正害怕是帳面上的波動，還是害怕永遠不投資，退休的時候錢不夠。

所以總結來說，他也很直接就告訴你說你就是真的去做，你要先學會賺錢，再學會管好錢，再把錢導向對的地方，最後是如何花錢不被錢綁架，讓錢服務自己。

那你可能要定一個人生的財富的目標，一個target，短期的長期的都好，而不是無止盡的追求更多數字。那從今天開始比在看幾篇理財文章來更有用了，而且還有紀律節奏可以走上二三十年，那讓你的投資變成一個生活習慣，那就有機會可以得到一個比較好的累積報酬。分享總是單純快樂，下次再見。

 

 

 

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